Sparinvest Ethical Emerging Markets Value EUR R Senast uppdaterad: 2017-01-12 Beskrivning Fonden investerar främst i aktier i företag som inte är inblandade i kontroversiell verksamhet som t ex alkoholtillverkning, spel, tobak, pornografi samt militär utrustning och militära tjänster. Fonden investerar i främst i aktier som omsätts på reglerade marknader i tillväxtmarknadsländer. Fonden väljer in Proaktiv hållbarhetsanalys Hållbarhetsfrågor är avgörande för förvaltarens val av bolag Fonden har specifika och uttalade kriterier för att välja in bolag utifrån miljö, sociala och affärsetiska frågor. Analys av bolagens arbete med hållbarhet är avgörande för valet av bolag i fonden. Fondens förvaltare tar hänsyn till hållbarhetsfrågor Hållbarhetsfrågor beaktas i ekonomiska bolagsanalyser och investeringsbeslut, vilket får effekt men behöver inte vara avgörande för vilka bolag som väljs in i fonden. Fondbolagets kommentar Processen med ansvarsfulla investeringar är förankrad i det enskilda investeringsteamet som därmed arb etar med miljömässiga, sociala och ägarstyrningsaspekter, s k ESG. Fondens förvaltare har tillgång till hållbarhetsanalys Fondens förvaltare har tillgång till bolagsspecifik hållbarhetsanalys, vilket i vissa fall skulle kunna få effekt på vilka bolag som väljs in i fonden. Fonden väljer bort Produkter och tjänster Fonden placerar inte i bolag som är involverade i följande produkter. Accepterad andel av bolagets omsättning från produkten anges. Klusterbomber, personminor 0% Kemiska och biologiska vapen 0% Kärnvapen 0% Fondbolagets kommentar Företag som producerar kärnvapen utanför det nukleära icke-spridningsavtalet är exkluderade. Vapen och/eller krigsmateriel 0% Fondbolagets kommentar Nolltollerans för företag involverade i militära vapen. En 5% gräns - b aserat på b olagets omsättning - tolerans för militär utrustning och tillhörande tjänster. Alkohol 5% Fondbolagets kommentar Företag som är involverade i att producera alkohol exkluderas. M.a.o.råder nolltollerans vad gäller produktion. En 5% gräns - b aserat på b olagets omsättning - tolereras för distrib ution av alkohol. Tobak 5% Fondbolagets kommentar Företag som är involverade i att producera tob ak exkluderas. M.a.o.råder nolltollerans vad gäller produktion. En 5% gräns - b aserat på b olagets omsättning - tolereras för distrib ution av tob ak. Kommersiell spelverksamhet 5% Fondbolagets kommentar Spelföretag exkluderas. M.a.o.råder nolltollerans för spelföretag. En 5% gräns - b aserat på b olagets omsättning - tolereras för distrib ution av spel. Pornografi 5% Fondbolagets kommentar Företag som är involverade i att producera pornografi exkluderas. M.a.o.råder nolltollerans vad gäller pornografi. En 5% gräns - b aserat på b olagets omsättning - tolereras för distrib ution av pornografi. Fossila bränslen (olja, gas, kol) 0% Fondbolagets kommentar Företag som är involverade i att producera oljesand exkluderas. M.a.o.råder nolltollerans vad gäller oljesand. Kol 5% Fondbolagets kommentar Företag som är involverade i att producera energilkol exkluderas. En 5% gräns - b aserat på b olagets omsättning - tolereras för produktion av energikol. Metallurgisk kol vilket är nödvändigt för stålproduktion tillåts. Internationella normer Fonden undviker att investera i bolag som är involverade i kränkningar av internationella normer och konventioner kring miljö, mänskliga rättigheter, arbetsvillkor och affärsetik, t ex FN Global Compact och OECD:s riktlinjer för multinationella företag. Fonden underkänner samtliga identifierade bolag som inte följer internationella normer Fondbolagets kommentar Fonden investerar inte i företag som b ryter mot internationella normer vad gäller mänskliga rättigheter, miljö, arb etsrättsliga förhållanden samt korruption. M.a.o. råder noll tolerans i detta avseende. Bolag där fonden inte ser förändringsvilja eller där fonden bedömer att bolagen inte kommer att komma tillrätta med problemen under en acceptabel tidshorisont underkänns för investering Övrigt Övrigt Fondbolagets kommentar Sparinvest innehar aldrig värdepapper som är förb judna enligt EU:s sanktioner. Fondbolaget påverkar Fondbolaget använder sitt ägarinflytande för att påverka bolag i hållbarhetsfrågor. Notera att påverkansarbetet görs för hela fondbolagets innehav och inte specifikt för denna fonds räkning. Bolagspåverkan i egen regi Fondbolagets kommentar Sparinvest b edriver generellt sätt en aktiv dialog med företagsledningar i de b olag där investering sker. För Sparinvests del så sker detta på en case-b ycase b asis. Bolagspåverkan i samarbete med andra investerare Fondbolagets kommentar Genom juridiskt b iträde kan Sparinvest å andelsägarnas vägnar delta i domstolsförfaranden genom s.k. grupptalan. Tillsammans med andra investerare har vi gått samman och erhållit konkreta åtgärder som lett till förändringar i b olaget. Bolagspåverkan genom externa leverantörer/konsulter Fondbolagets kommentar Med hjälp av externa partners som t ex ISS-Ethix eftersträvar vi att föra dialog med företag. Röstar på bolagsstämmor Fondbolagets kommentar Sparinvest röstar alltid på b olagsstämmor där det är möjligt. Annan bolagspåverkan Fondbolagets kommentar Sparinvest är medlem av "the Sustainab le Stock Exchanges Initiative" som är ett internationellt forum för att t ex främja ESG och på så sätt påverka b olag. Resurser Resurser för hållbarhetsanalys, uppföljning och kontroll. Fonden använder interna resurser för hållbarhetsanalys och bolagspåverkan Fondbolagets kommentar Alla b eslut fattas av våra egna portföljförvaltare. Ett team med representanter från aktie- ob ligationsteamen och Sparinvests chef för ansvarsfulla investeringar ansvarar inför investeringskommitté och styrelse. Fonden använder externa resurser för hållbarhetsanalys och bolagspåverkan Fondbolagets kommentar Sparinvest samarb etar med externa analysleverantörer som t ex ISS-Ethix och MSCI ESG Research och en glob al advokatb yrå som b istår Sparinvest med juridiskt b iträde i detta avseende. Övrigt Fondbolagets kommentar Sparinvest har skrivit under Montreal Carb on Pledge för denna fond. Ytterligare information Fondens innehav publiceras på fondbolagets hemsida Länk: www.sparinvest.se Uppdateringsfrekvens: Dagligen Fondbolagets kommentar Se hemsidan www.sparinvest.se Fondens koldioxidavtryck redovisas årligen på fondbolagets hemsida Länk: www.sparinvest.se Fondbolagets kommentar Denna rapport kommer att redovisas på hemsidan i slutet av januari 2017. Fondbolaget publicerar årligen en hållbarhetsrapport Länk: http://www.sparinvest.lu/~/media/international/downloads/ri/reports/full_assessment_report_sparinvest%20group.as hx Fondbolagets kommentar Hållb arhetsrapport 2016 - Full Assessment Report 2016 Övrigt Fondbolagets kommentar Sparinvest är medlem i Danish Social Investment Forum (DANSIF) och The European Sustainab le Investment Forum (Eurosif). Fondbolaget ansvarar för att informationen i hållbarhetsprofilen är korrekt och uppdaterad minst en gång om året. För mer information om fondens hållbarhetsarbete kontakta fondbolaget. Länk till hemsida: www.sparinvest.se Kontaktinformation: Läs mer om fonden och om vårt arbete www.sparinvest.se och i vår årsrapport om ägarstyrning och hållbarhet som finns på hemsidan. Jan Krepp, [email protected] Magnus I H Jansson, [email protected] För mer information om Swesif, kontakta Swesifs kansli. Kontaktuppgifter finns på www.swesif.org. Hållbarhetsprofilen är informationsmaterial som tagits fram för att informera fondspararna om fondens hållbarhetsarbete och inriktning för att kunderna ska kunna jämföra olika fonder. Informationen i Hållbarhetsprofilen är tillhandahållen och upprättad av fondbolagen. Fondbolagen är ansvariga för att informationen följer Swesifs riktlinjer och att angiven information är riktig och uppdateras minst en gång om året.