15#10#04& FEK - REPETITION Grunder'att'förstå'en'verksamhets' förutsättningar,'liv'och'utveckling' med'hjälp'av'företagsekonomiska' modeller'och'teorier.' FÖRETAGSEKONOMI 1& 15#10#04& Vad är ett företag? Företagsekonomi! Introduktion Vad är ett företag ? FEK$ Västerås$ HT$2014$ ” En organisation som samordnar resurser för att producera och sälja varor och tjänster” Tre krav på företaget – Effektiva – Innovativa – Ha legitimitet ' 4 2& 15#10#04& Vad är ett företags främsta uppgift? Företagsekonomi! Introduktion Effektivitetsbegreppet En näringsverksamhets främsta uppgift är att leverera avkastning Vinst / sysselsatt kapital = avkastning resultat / resurser som används = avkastning (räntabilitet) Detta innebär att verksamheterna ska vara vinstinriktade och att avkastningen sätts i förhållande till de resurser som används. 6 3& 15#10#04& Vilka nödvändiga ingredienser behöver ett företag? Företagsekonomi! Introduktion FEK$ Västerås$ HT$2014$ Nödvändiga ingredienser för ett nytt företag ' ' Entreprenör Affärsidé Kapital 8 4& 15#10#04& Vad menas med ett företags livscykel? Företagsekonomi! Introduktion FEK$ Västerås$ HT$2014$ Företagets livscykel (produkters livscykel) ! ! 10 5& 15#10#04& Företagets juridiska form? Företagsekonomi! Del 1 – Företaget i samhället FEK$ Västerås$ HT$2014$ Att välja juridisk form vid bildande av bolag. • enskild näringsidkare (enskilt bolag) • handelsbolag • kommanditbolag • aktiebolag • ekonomisk förening ! 12 6& 15#10#04& Vilka är företagets intressenter ? Företagsekonomi! Del 1 – Företaget i samhället Ägare) Långivare) Anställda) Företaget) Företags1) Leverant örer) ledning) Kunder) Stat)och) kommun) 14 7& 15#10#04& Vadå företagets affärsidé? Företagsekonomi! Affärsidé, strategier och marknadsföring Affärsidé – ska svara på frågorna: FEK$ Västerås$ VT$2014$ 1. Vilket behov på marknaden ska vi tillfredställa ? 2. Med vilka produkter ? 3. För vilket segment ? 4. Med vilka resurser ? 5. Hur skilja sig från konkurrenter ? 16 ' 8& 15#10#04& Strategiska pyramiden? FEK$ Västerås$ VT$2014$ Vision Mission Affärsidé Strategier Mål 18 Taktik 9& 15#10#04& Vilka är de strategiska grundfrågorna? Företagsekonomi! Affärsidé, strategier och marknadsföring FEK$ Västerås$ VT$2014$ • Var är vi? • Vart ska vi? • Hur tar vi oss dit? ' 20 ' ) ' 10& 15#10#04& En SWOT kan man alltid ha nytta av….eller? Företagsekonomi! Affärsidé, strategier och marknadsföring SWOT 22 11& 15#10#04& Vilken marknad och med vilka produkter? Företagsekonomi! Affärsidé, strategier och marknadsföring Produkt / marknadsmatris Produkt$/$ Marknad Marknad$ A Marknad$ B Marknad$ C Marknad$ D Produkt)1 Produkt)2 Produkt)3 Produkt)4 Produkt)5 Produkt)6 Produkt)7 24 12& 15#10#04& Vadå kassakor, stars och byrackor? Företagsekonomi! Affärsidé, strategier och marknadsföring 26 13& 15#10#04& Vilken strategi ska vi välja? Val av strategi marknad / produkt 28 14& 15#10#04& Vad är marknadsföring? Företagsekonomi! Marknadsföröring Går ut på att........ FEK$ Västerås$ VT$2014$ • Förstå marknader och kunder – denna förståelse identifiera kunder och kundbehov • Utveckla varor och tjänster som tillgodoser kundernas behov och skapar värde för kunden • Attrahera, behålla och utveckla lönsamma kunder och goda kundrelationer • Effektivt leverera varor och tjänster 30 15& 15#10#04& Varför ökar marknadsföringens betydelse? Företagsekonomi! Marknadsföröring FEK$ Västerås$ VT$2014$ Marknadsföringens betydelse ökar beroende på: o Kundbrist o Stordrift o Internationalisering o Förändringstakt o Hyperkonkurrens 32 16& 15#10#04& Vad innebär marknadsföringsprocessen? Företagsekonomi! Marknadsföröring Marknadsföringsprocessen Marknadsunder sökningar Strategisk marknadsföring Genomförande) Taktisk marknadsföring Uppföljning) 34 17& 15#10#04& Vad innehåller en marknadsplan? Företagsekonomi! Marknadsföröring Marknadsplan • Förutsättningar • marknader • produkter • konkurrens • resurser • SWOT – analys • Mål med m-föringen • Målgruppsbestämmelse • Handlingsplan • Metod för uppföljning FEK$ Västerås$ VT$2014$ 36 18& 15#10#04& 4P? Företagsekonomi! Marknadsföröring Marknadsföringsmixen $ $ ) 38 19& 15#10#04& Produktens innehåll? Företagsekonomi! Marknadsföröring (M.Fiedler) Begreppet produkt innefattar: • Fysiska produkten • Tjänster • Service 20& 15#10#04& Vad förmedlar ett varumärke? Företagsekonomi! Marknadsföröring (M.Fiedler) FEK$ Gruppdiskussion –Varumärken – vem hör till vad? Västerås$ ! Coca Cola VT$2014$ ! Volvo Upplevelse ! Statoil ! Skapa självkänsla och stolthet ! ICA ! Apple ! Skapa välmående ! IKEA ! Förenkla för kunden ! McDonalds ! Skapa trygghet ! El-Giganten ! Göra kunden bättre ! Fjällräven ! Google ! SF ! Affärshögskolan Västerås 42 21& 15#10#04& Vilken effekt ska marknadsföringen ge? Företagsekonomi! Marknadsföröring (M.Fiedler) Kommunikationsstrategi Vem? . Avsändare) Vad? Hur? Budskap) Kodning) Vem? Avkodning) Mottagare) Effekt) Återkoppling) Tell me and I forgot Show me and I understand Involve me and I remember 44 22& 15#10#04& Erbjuda kunden mer kunskap/ innehåll (content)? Företagsekonomi! Marknadsföröring FEK$ Västerås$ VT$2014$ Push Strategi Bearbeta återförsäljarna Icke personlig bearbetning 46 23& 15#10#04& Vad menas med ekonomisk analys? Företagsekonomi! K&I Grundbegrepp Vad är en ekonomisk analys? Genom att använda modeller vill vi uppnå ekonomisk analys av: " information " beslutsalternativ " Förädlingsprocesser 24& 15#10#04& Vilka är de ekonomiska grundbegreppen? Företagsekonomi! K&I Grundbegrepp 25& 15#10#04& Nej…..jag menar de här? Företagsekonomi! K&I Grundbegrepp Inkomst Utgift Inbetalningar Utbetalningar Kostnader Intäkter uppstår vid försäljningstillfället och registreras när fakturan sänds iväg. uppstår vid anskaffningstillfället och registreras bokföringsmässigt när faktura erhålls. uppstår vid betalningstillfället, t ex när en kund betalar för varan. uppstår vid betalningstillfället, t ex när företaget betalar för en vara avser värdet av förbrukade resurser under en period avser värdet av levererade prestationer under en period. 26& 15#10#04& Exempel hur man kan använda grundbegreppen ? Företagsekonomi! K&I Grundbegrepp Inkomst Försäljning Maskin Råmaterial Omkostnader Ränteutgifter $ $ ) $ $ Utgift 2)400 Intäkt Kostnad 2)400 FEK$ Västerås$ Inbetaln. VT$2014$ Utbetaln. 2)400 480 60 480 500 450 500 300 300 300 60 60 60 Ägarinsättning 200 Lån)från)bank 400 Resultat)1)530) Kassaflöde)1)660) 27& 15#10#04& Hur kan man dela in kostnader? Företagsekonomi! K&I Grundbegrepp FEK$ Västerås$ VT$2014$ Olika sätt att dela in kostnader ☑ Rörliga kostnader och fasta kostnader Rörliga kostnader ändras vid volymförändringar medan fasta är oförändrade ☑ Direkta kostnader och indirekta kostnader Används för att beräkna kostnaderna för ett företags producerade varor/tjänster. ☑ Särkostnader och samkostnader Utgångspunkten är hur kostnaderna påverkar ett beslut. 28& 15#10#04& Nej….kommer ihåg bättre med en bild? Företagsekonomi! K&I - Resultatplanering Kalkyleringens olika modeller beroende på ändamålet 29& 15#10#04& Rörliga- och fasta kostnader? Företagsekonomi! K&I - Resultatplanering Fasta och rörliga kostnader 30& 15#10#04& Direkta- och indirekta kostnader? Företagsekonomi! K&I - Självkostnadskalkylering Direkta- indirekta kostnader! Kostnadsfördelningsmodell Indirekta)kostnader) Kostnadsslag$ 1 Löner) 1 Råvaror) 1 Hyror) 1 Avskrivningar) 1 Resekostnader) 1 Etc.) Kostnadsställen$ Fördelning)av)) indirekta)kostnader) Kostnadsbärare$ )1)varor) )1)tjänster) ) )) Direkta)kostnader) 31& 15#10#04& Sam- och särkostnader? Företagsekonomi! K&I - Bidragskalkylering Resultaträkning vid bidragskalkylering Sverige USA Totalt Särintäkter 200 150 350 Rörliga särkostnader -100 -90 -190 Täckningsbidrag I 100 60 160 Fasta särkostnader -40 -45 -85 Täckningsbidrag II 60 15 75 Samkostnader -100 Resultat -25 32& 15#10#04& Vad menas med kalkylobjekt? Företagsekonomi! K&I - Resultatplanering För vad kan kalkyleringen gälla? Kalkyleringen kan gälla: • Hela företaget • En eller flera kundgrupper • En eller flera varor • En eller flera tjänster • En eller flera projekt • En eller flera offerter Benämns kalkylobjekt Produktkalkylering är den vanligaste formen av kalkylering i företag och används som: • Beslutsunderlag • Prissättning • Lönsamhetsbedömning • Kostnadsuppföljning 33& 15#10#04& Vad är skillnaden på rörliga- och fasta kostnader? Företagsekonomi! K&I - Resultatplanering Rörliga och fasta kostnader – vad är skillnaden? Fasta kostnader – förändras ej av volym • Hyreskostnad lokal • Lönekostnader • Leasing maskiner/bilar • IT-kostnader • Avskrivningar Rörliga kostnader – förändras av volym • Insatsvaror • Råmaterial • Provision • Ackordslöner • Energier i vissa fall 34& 15#10#04& Vilka är de viktiga begreppen inom resultatplaneneringen? Företagsekonomi! K&I - Resultatplanering Rörliga kostnader: Förändras beroende av volym. Fasta kostnader: Täckningsbidrag (TB): Resultat: Förändras ej beroende av volym. Intäkter minus rörliga kostnader Intäkter minus rörliga- & fasta kostnader Kritisk volym: Kritisk omsättning: Säkerhetsmarginal i volym: Säkerhetsmarginal i kr: Den volym där totala intäkter är lika stora som totala kostnader. Den volym där totala intäkter är lika stora som totala kostnader. Verklig volym – kritisk volym Verklig omsättning – kritisk omsättning. 35& 15#10#04& Kan man visa sambanden i ett diagram? Företagsekonomi! K&I – Resultatplanering 36& 15#10#04& Att sätta kronor på värden som skapas? Företagsekonomi! K&I - Självkostnadskalkylering 74) Exempel på beräkning av självkostnad vid självkostnadskalkylering Självkostnadskalkyl$för$produkt$ DM,)Direkt)material,)kr MO,)Materialomkostnad,)kr)20%)på)DM DL,)Direkt)lön,)kr)))Avdelning)1 P1$ P2$ P3$ 200 250 300 40 50 60 120 150 140 )))))))))))))))))))))))))))))))))Avdelning)2 40 50 60 TO:)Tillverkningsomkostnad,)kr,)50%)på)DL 80 100 100 1 1 120 480 600 780 1 1 1 48 60 78 Speciella)direkta)kostnader,)kr TK,$Tillverkningskostnad Direkta)försäljningskostnader AO,)Administrationsomkostnader,)kr,)10%)på)TK FO,)Försäljningsomkostnader,)kr,)10%)på)TK Självkostnad 48 60 78 576 720 936 37& 15#10#04& Men vilken volym ska man ta hänsyn till i självkostnadskalkylering? 76) Divisionskalkyl / Genomsnittskalkyl Beräknas självkostnader per st genom att den totala kostnaden under en viss period divideras med total produktionsvolym under samma period. totala kostnaden för perioden = Självkostnad per st. total produktionsvolym 38& 15#10#04& Företagsekonomi! K&I - Självkostnadskalkylering 78) Normalkalkyl Ett mer stabilt värde. Använder normal volym istället för verklig volym. fasta kostnader normal volym rörliga kostnader verklig volym = Självkostnad per st. 39& 15#10#04& Vilka är argumenten för att använda bidragskalkyler? Företagsekonomi! K&I - Bidragskalkylering Argument för bidragskalkylering • Under vilka förutsättningar är en order lönsam vid ledig kapacitet ? • Vilken eller vilka av flera order eller produkter som konkurrerar om samma begränsade resurser är lönsammast? • Vilket är det lägsta pris som kan accepteras på en order eller en produkt vid ledig kapacitet respektive fullt utnyttjande av kapacitet? 40& 15#10#04& Ok – men hur kan en bidragskalkyl se ut? Företagsekonomi! K&I - Bidragskalkylering 41& 15#10#04& Men vad är en investering och vad är syftet med investeringskalkylering? Företagsekonomi! K&I - Investeringskalkylering Vad är en investering ?! " Anskaffning som får betalningskonsekvenser – både inbetalningar och utbetalningar på - lång sikt. " " Syften med att upprätta investeringskalkyler? " Att beräkna ett investeringsalternativs lönsamhet " Att rangordna flera investeringsalternativ med avseende på lönsamhet. " Att belysa investeringens likviditetspåverkande effekter. " Att utgöra utgångspunkt för bedömning av investering och risk. 84 42& 15#10#04& Likviditetspåverkande effekter på en investering? Företagsekonomi! K&I - Investeringskalkylering Investeringens konsekvenser i penningaflöden 40000 30000 20000 10000 0 -10000 -20000 -30000 -40000 -50000 86 -60000 43& 15#10#04& OK men vilka ändamål kan en investering ha? Företagsekonomi! K&I - Investeringskalkylering Vilka ändamål har man med investeringen: • Ersättningsinvesteringar • Expansionsinvesteringar • Rationaliseringsinvesteringar • Intäktshöjande investeringar • Miljöinvesteringar • Immateriella investeringar 88 44& 15#10#04& Vilka är de vanligaste metoderna vid investeringskalkylering? Företagsekonomi! K&I - Investeringskalkylering • Återbetalningsmetoden Hur lång tid det tar att grundinvesteringen är återbetald. • Nuvärdesmetoden – Kapitalvärdesmetoden Beräknar grundinvesteringens effekter på in & ut betalningar och nuvärdesberäknar dem på investeringens livslängd. 90 45& 15#10#04& Visa nuvärdesmetoden med ett exempel? Företagsekonomi! K&I - Investeringskalkylering 92 46& 15#10#04& OK – och återbetalningsmetoden? Företagsekonomi! K&I - Investeringskalkylering Återbetalningsmetoden Flaxy: 7 500 / 1 300 = 5,8 år Sputnik: 5 000 / 1 125 = 4,4 år 94 47& 15#10#04& Vilken av investeringsalternativen bör man då välja? Företagsekonomi! K&I - Investeringskalkylering Återbetalningsmetoden Flaxy: 7 500 / 1 300 = 5,8 år Sputnik: 5 000 / 1 125 = 4,4 år 96 48& 15#10#04& Vad menas med ett företags kapital och vilka är de? Företagsekonomi! Finansiering Företagets kapital Företagets kapital är detsamma som företagets resurser: • Realkapital: fysiska objekt, anläggningar, utrustning, varulager (fiskarens nät, SAS flygplan, mekanikerns skiftnyckel) • Finansiellt kapital: pengar och pengars placering • Humankapital: kunskap, skicklighet och kompetens • Immateriellt kapital: patent, varumärken och goodwill 98 49& 15#10#04& Vad vill man uppnå med finansiell planering? Företagsekonomi! Finansiering Vad vill vi uppnå med finansiell planering? Kapitalbehovsproblemet – hur stort? Hur stort kapital behövs och vilka tillgångar ska kapitalet användas till? Kapitalanskaffningsproblemet – hur skaffa? Hur ska man anskaffa det kapital som behövs? 50& 15#10#04& OK men tiden som kapitalet ska användas? Företagsekonomi! Finansiering Kapitalbehov - Genomsnittlig ledtid i förädlingsprocessen )))) Det är ledtiderna i förädlingsprocessen som tillsammans utgör den totala genomloppstiden. Kapitalet är bundet.) ) ) ) )) ) ) 10 2 51& 15#10#04& Jaha – ledtid men vilka faktorer påverkar värdet i rörelsekapitalet? Produktionsekonomi Inledning & grunder 104) Kapitalbindning Det material som lagerhålls i förråd, PIA och färdigvarulager ) binder kapital. ) Tre faktorer avgörande för rörelsekapitalets storlek o Utbetalningar per produktenhet – Ju större utbetalningar är för en enhet och ju tidigare de infaller – desto större blir den genomsnittliga kapitalbindningen. o Genomloppstiden – Ju längre genomloppstiden är, desto fler enheter befinner sig samtidigt någonstans i processen och desto större är kapitalbindningen. o Volymen – rörelsekapitalets storlek är direkt proportionellt mot antal enheter som omsätts per tidsenhet. ) ) 52& 15#10#04& Men hur kan man finansiera kapitalbehovet? Företagsekonomi! Finansiering Kapitalanskaffning De vanligaste kapitalkällorna FEK$ Västerås$ VT$2014$ Företagets ägare satsar kapital (utökar eget kapital) Genom företagets verksamhet – Företagets vinster – Minskar bundet kapital • Företaget tar lån – Långfristiga lån (Kreditinstitut – behöver säkerheter) – Kortfristiga lån (Kreditinstitut, leverantörer) – Leasing 53& 15#10#04& Vilka mål kan man ha för finansieringen som styr? Företagsekonomi! Finansiering Finansiell planering – mål ? Företagets möjligheter att planera för kapitalbehov och kapitalanskaffning är i hög grad beroende av företagets egna förutsättningar. Beskrivning av företagets finansiella status – nyckeltal • Likviditet - betalningsförmåga på kort sikt • Soliditet - betalningsförmåga på lång sikt • Lönsamhet - den avkastning kapitalet ger 54& 15#10#04& OK men visa med exempel? Företagsekonomi! Finansiering Begrepp H&M Antal)anställda Omsättning)per)anställd Varulager)i)%)av)omsättning Volvo Ericsson 93)351) 94)625 118)055 1)622)TSEK 2)990TSEK 1)931)TSEK 12,8% 16,1% 12,4% 51)556)/)75)597 )80)048)/) 382)896 145)309/) 293)558 =)68,2% =))20,9% =)48,8% Soliditet)= Eget)kapital)/)Totala)tillgångar Räntabilitet)totalt)kapital)= Rörelseresultat)+)fin.intäkter 25)583)+)328 5)824)+)328)+)931 16)807)+)1)277 /) /)75)597 /)382)896 /)293)558 Totala)tillgångar =))34,3% =)1,8% =)6,2% 55& 15#10#04& Men hur beräknas nyckeltalen? Företagsekonomi! Finansiering Finansiell planering – nyckeltal Likviditet Balanslikviditet Omsättningstillgångar Kortfristiga skulder Soliditet Soliditet Eget kapital + 20% av obeskattade reserver Totalt kapital Lönsamhet Räntabilitet på Rörelseresultat + finansiella intäkter totalt kapital Totalt genomsnittligt kapital 56& 15#10#04& ? Det var nya begrepp………. Ja – kommer mer snart! 57& 15#10#04& Men hur beräknas behovet? Företagsekonomi! Finansiering Exempel – företagets kapitalbehov Ett företag ska börja sin verksamhet och behöver, belopp i TSEK: Anläggningskapital 1. Fastighet 3 000 2. Maskiner 1 000. 3. Fordon 500 Rörelsekapital 1. Varulager motsvarande 1 månads försäljning 2. Varukostnad 100 kr per st 3. Beräknad årlig försäljning 24 000 st a 200 kr/st 4. Krediter till kund 30 dagar – försäljning lika stor varje månad 58& 15#10#04& Företagsekonomi! Finansiering Exempel 1 – företagets kapitalbehov Hur$stort$kapital$behövs? Belopp$i$TSEK Anläggningskapital Fastighet 3)000 Maskiner 1)000 Fordon 500 Rörelsekapital Varulager)(100)*)2)000) 200 Kundfordringar))(24)000)*)200)/)360)*)30) 400 Totalt)kapitalbehov 5)100 Företagsekonomi! Finansiering Exempel – företagets kapitalbehov Vad ? Hur ? Tillgångar Fastighet Maskiner Fordon Varulager Kundfordringar Skulder$&$Eget$kapital Ägarinsats Resultat Lån)från)bank Leverantörsskulder 3)000 1)000 500 200 400 5)100 ? ? ? ? 5)100 59& 15#10#04& Vad menas med bokföring? Företagsekonomi! Årsredovisning Bokföring och redovisning System för att: - registrera - klassificera - värdera - rapportera Affärshändelser och ekonomiska transaktioner i företaget. Med affärshändelse avses alla förändringar i storleken och/eller sammansättning av ett företags förmögenhet Som beror på företagets relation med omvärlden såsom - inbetalningar från - utbetalningar till - fordringar på - skulder till - egna tillskott - egna uttag 60& 15#10#04& När bokföras och vilka kontoklasser? Företagsekonomi! Årsredovisning Bokföring och redovisning FEK$ Västerås$ Under året ska alla affärshändelser i bolagets registreras/bokföras Och detta fortlöpande. Affärshändelser konteras i fyra kontoklasser: • tillgångskonton • skuldkonton • inkomstkonton • utgiftskonton En affärshändelse registreras/bokförs alltid dubbelt, det vill säga på två konton. ) )) 61& 15#10#04& Vad ska göras när räkenskapsåret är slut? Företagsekonomi! Årsredovisning FEK$ Västerås$ När räkenskapsåret är slut ska en årsredovisning upprättas Resultaträkning • kostnadsindelad • funktionsindelad Balansräkning • ska visa företagets finansiella ställning på balansdagen • tillgångar • skulder & eget kapital Bokföringslagen gäller för alla bolagsformer Årsredovisningslag anger hur årsredovisningen ska upprättas: • vara överskådligt uppställd • följa god redovisningssed • ge en rättvisande bild 62& 15#10#04& Förklara balans- och resultaträkning? Företagsekonomi! Årsredovisning ) FEK$ Västerås$ Årets resultat presenteras i såväl resultaträkningen som i balansräkningen. 63& 15#10#04& Företagsekonomi! Årsredovisning Resultaträkningen Kostnadsslagsindelad Funktionsindelad Nettoomsättning Nettoomsättning Kostnad sålda varor Bruttoresultat Rörelsens kostnader Råvaror och förnödenheter Försäljningskostnader Övriga externa kostnader Administrationskostnader Personalkostnader Rörelseresultat Finansiella poster Avskrivningar Resultat efter finansiella poster Rörelseresultat Bokslutsdispositioner Finansiella poster Skatt på årets resultat Resultat efter finansiella poster Årets resultat Bokslutsdispositioner Skatt på årets resultat Årets resultat Företagsekonomi! Årsredovisning Balansräkningen Tillgångar Skulder & eget kapital Anläggningstillgångar Eget kapital Immateriella tillgångar Materiella anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Omsättningstillgångar Varulager Fordringar Kortfristiga placeringar Kassa och bank Totala tillgångar Aktiekapital Överkursfond Balanserad vinst eller förlust Årets resultat Obeskattade reserver Långfristiga skulder Kortfristiga skulder Leverantörsskulder Skatteskulder Övriga skulder Totala skulder och eget kapital 64& 15#10#04& Men kassaflöden och finansiell analys då? Företagsekonomi! Årsredovisning Kassaflödesanalys (kapitel 24)! ! ! Utifrån ett företags resultat- och balansräkning kan man ställa samman en kassaflödesanalys i syfte att bedöma företagets ekonomiska och finansiella situation. Intressant inte enbart för bolaget utan även för för företagets intressenter (speciellt ägare och kreditgivare) 65& 15#10#04& Företagsekonomi! Årsredovisning Finansiell analys ( kapitel 23) Utifrån ett företags resultat- och balansräkning kan man ställa samman en finansiell analys i syfte att bedöma företagets ekonomiska och finansiella situation. Intressant för företagets intressenter. 66& 15#10#04& OK – så nu kan man räkna nyckeltal? Företagsekonomi! Årsredovisning Finansiell analys - Nyckeltal Räntabilitet på totalt kapital Rörelseresultat + finansiella intäkter / Genomsnittligt totalt kapital = Rstot Räntabilitet på sysselsatt kapital Rörelseresultat + finansiella intäkter / Genomsnittligt sysselsatt kapital = Rsyss Räntabilitet på eget kapital Resultat efter finansiella intäkter och kostnader / Genomsnittligt justerat eget kapital = Re 67& 15#10#04& Företagsekonomi! Årsredovisning Finansiell analys - Nyckeltal Bruttomarginal (Nettoomsättning – sålda varors kostnad = TB) TB / nettoomsättning = i % Rörelsemarginal Rörelseresultat i % av omsättningen Vinstmarginal (nettomarginal) Nettoresultat i % av omsättningen Företagsekonomi! Årsredovisning Finansiell analys - Nyckeltal Soliditet Justerat eget kapital / totalt kapital = soliditet Justerat eget kapital = Totalt eget kapital + 70% av obeskattade reserver. 68& 15#10#04& OK – så nu kan man räkna nyckeltal på alla bolag i hela världen? Yes# 69& 15#10#04& Vad innebär ekonomistyrning? Företagsekonomi! Ekonomistyrning Övergripande syftet med ekonomistyrning är som stöd för att uppnå företagets strategiska målsättningar Vision – ett önskvärt framtida tillstånd Affärsidé – klargörande om vad bolaget erbjuder, vilka är kunderna, vilka marknader samt hur bolaget ska utvecklas. Strategi – Hur bolaget ska arbeta $ en plan för hur bolagets affärsidé ska uppnås. Verksamhetsplanering: Huvudmål bryts ned på del mål och handlingsplaner. Ekonomistyrning: Styrning mot ekonomiska mål 140 70& 15#10#04& Vilka styrmedel använder man för att styra ? Företagsekonomi! Ekonomistyrning Formella styrmedel o Resultatplanering o Produktkalkylering o Budgetering Organisationsstruktur o Organisationsform o Ansvarsfördelning Ekonomistyrningens ! styrmedel o Belöningssystem Mindre formaliserad styrning o Företagskultur o Lärande 14 2 o Medarbetarskap ) 71& 15#10#04& Vad är syftet med budgetering (prognoser) ? Företagsekonomi! Ekonomistyrning Budgeteringens syften o Planering (koppling strategi) o Samordning (enheter mot mål) o Dimensionering (kapacitet) o Ansvarsfördelning (ledarens ansvar) o Uppföljning (tider och metoder för uppföljning) o Kommunikation (vad verksamheten ska uppnå) o Medvetenhet (i och mellan enheter) o Målsättning (uppföljning av planerade mål per tex enheter, produkter etc.) o Motivation (Att arbeta med för att nå mål) o Incitamentsystem ((olika belöningssystem för att uppnå mål). 14 4 72& 15#10#04& Vilka är huvudbudgeterna och hur hänger de samman ? Företagsekonomi! Ekonomistyrning Tre slag av huvudbudgetar o Resultatbudget o Budgeting av balansräkning o Likviditetsbudget Resultatbudget Balansräkning Likviditetsbudget$ 14 6 73& 15#10#04& Beskriv hur en budget kan byggas ? Företagsekonomi! Ekonomistyrning Krav på budgetens uppbyggnad Försäljningsbudget Kostnadsbudget Resultatbudget Personal & lönebudget Material- budget Omkostnads- budget Avskrivnings- budget Investeringsbudget Lagerbudget (inköp) Likviditetsbudget 14 8 74& 15#10#04& Vad menas med balanserade styrkort? Företagsekonomi! Ekonomistyrning Balance Scorecard Styra verksamheter med hjälp av fyra perspektiv. Att styra med nyckeltal och aktiviteter vilka tillsammans leder mot strategiska huvudmål. Perspektiv Finansiella perspektivet – Ekonomiska och finansiella prestationer Kundperspektivet – Kundvärde, kundrelationer, nöjdhet Processperspektivet / Medarbetarperspektiv – Kvalitet, produktivitet, motivation Förnyelseperspektivet 15 0 – Innovationer, förnyelse, kompetensförsörjning 75& 15#10#04& Företagsekonomi! Ekonomistyrning Balance Scorecard Verksamhetens affärsidé och övergripande strategier ligger till grund. Nyckeltal & aktiviteter tidsätts - följs upp – åtgärdas – följs upp osv. Kundperspektivet • Mål • Strategier • Framgångsfaktorer • Svagheter • Aktiviteter Finansiellt perspektiv • Mål • Strategier • Framgångsfaktorer • Svagheter • Aktiviteter Processperspektiv • Mål • Strategier • Framgångsfaktorer • Svagheter • Aktiviteter Förnyelseperspektiv • Mål • Strategier • Framgångsfaktorer • Svagheter • Aktiviteter Underlag Vision Mision Affärsidé Marknadsandel Tillväxt SWOT Nya/bef. Produkter Nya/bef. Marknader Produktsegment Marknadssegment Organisation Processer Policys 15 1 76& 15#10#04& Balance Scorecard för ett företag? Företagsekonomi! Ekonomistyrning Balance Scorecard – Företags exempel Kundperspektiv • Kundnöjdhet >4 • Antal nya kunder +10% • Marknadsandel +35% Finansiella • Ränt. Syss. Kap. > 12% • Soliditet > 30% • Lager < 20% av oms. • Kassaflöde > nettovinst Medarbetare • Sjukfrånvaro < 3% • Indiv. utb.planer • Gemensamt – ständiga förbättringar Förnyelse • Produktgrupp X – lansering 2016. • Ny monteringslina 2017 • Förvärv av konkurrent Z 154 77& 15#10#04& Balance Scorecard för INKÖP? Företagsekonomi! Ekonomistyrning Balance Scorecard – Avdelning Inköp Strategi • Nyckelleverantörer kvalitetssäkras • Leveranssäkerhet från A-B leverantörer > 95% • Kapitalbindning standardsortiment X% av oms. • Framgångsfaktorer • Leverantörssamarbete • Kvalitetsmodell • Produktionsberedning nya produkter • Kontraktsmodell Nyckeltal • Leverantörsvärdering A > 75% av A-B leverantörer • Lager per produktgrupp X % av rullande 12 månader • Täcktid nyckelkomponenter > Z Aktiviteter • Uppdatering kvalitetsutvärdering • Alternativa leverantörer i östeuropa • Omförhandlingar löpande 156 78& 15#10#04& Men hallåååååå! Nu räcker det # ”Repetition & reflektion är den vises bäste vän” 79&