PRESENTATION Februari 2016 Metallvärden i Sverige AB - koncernen Affärsplan 2013 - 2014 Uppdaterad januari 2012 Innehåll • Bakgrund • Koncernstruktur • Vision och affärsidé • Marknad och förutsättningar • Plan per bolag och affärsområde • • • • Metallvärden i Lesjöfors Sala Bly Falu Skrot- och Metallhandel Handelsverksamheten • Fokus 2016 • Framtida möjligheter • Ekonomisk data • Plan för användandet av emissionslikviden Bakgrund Metallvärdens verksamhet är fokuserad på återvinning och miljö. Koncernen bildades genom samgående mellan Kilsta Metall och Metallvärdegruppen i slutet av 2010. Den strategiska inriktningen är att växa organiskt och genom förvärv för att komplettera nuvarande verksamhet. Koncernen ska utvecklas både framåt och bakåt i värdekedjan. - Genom bl.a. samgående med andra skrotgårdar och utveckling av ny smältproduktion i Lesjöfors Metallvärden - koncernstruktur Metallvärden i Sverige AB (publ.) M.V. Metallvärden AB Handel med metaller (vilande) 100 % 100 % 100 % Metallvärden i Lesjöfors AB Återvinning och tillverkning av aluminiumråvara Sala Bly AB Falu Skrot- och Metallhandel AB Tillverkning av blyprodukter Återvinning av metaller Affärsidé Metallvärden skall vara ett serviceföretag till den metallurgiska industrin i Norra Europa, främst genom återvinning och förädling av vissa råvaror Verksamheter: • Skrotinsamling, handel och förädling • Omsmältning av metaller till nya råvaror Varför återvinning? • Reducera energiförbrukning - Stål 20% - Aluminium 5% • Nödvändigt för att klara klimathotet • Kraftigt minska utsläpp till luft och vatten • Ändliga råvaror bevaras till kommande generationer Omvärld EU driver nu en utveckling mot ”CIRKULÄR EKONOMI” Det innebär att återvinning skall stimuleras Återvinningsmarknaden Ökad miljömedvetenhet bland privatpersoner, företag och politiker EU´s plan för Cirkulär Ekonomi tillsammans med ”Avfallsdirektivet”, ”ELV-direktivet” och WEEE-direktivet driver på utvecklingen Den svenska marknaden domineras av Stena Recycling och några medelstora aktörer – i övrigt finns många små aktörer, ofta familjebolag Ökade krav på branschen kommer att medföra en omstrukturering – de små aktörerna kommer att inlemmas i större organisationer. Metallvärden avser att vara en aktiv aktör i denna omstrukturering Ökad återvinning och mindre användning av jungfruliga råvaror är ett viktigt steg i att skapa ett ekologiskt hållbart samhälle Återvinnings- och affärsprocess Metallvärdens verksamhet Insamling Inköp av externt skrot Egen insamling Trading Effektiv logistik Skräddarsydd produkt med anpassade egenskaper till rätt kund Sortering Bearbetning Chargering Omsmältning Handelsverksamhet med andra insatsråvaror Stålverk Smältverk Gjuterier Export SWOT - analys Styrkor • God kompetens inom råvaror och metaller • Goda marknadskontakter Svagheter • Liten organisation • Handelsverksamheten i träda • Svag konjunkturutveckling • Flexibel produktion för kundanpassade lösningar • Hög kunskap om förbrukarnas krav Möjligheter Hot • Utvecklingsbar produktion • Sårbart om nyckelpersonal lämnar • Väl positionerat för samarbete med andra mindre aktörer • Samarbete med internationella aktörer företaget • Konjunkturen / kronkurs Metallvärden i Lesjöfors • Metallvärden i Lesjöfors har på kort tid byggts upp till att vara • En effektiv anläggning för återvinning och omsmältning av Al-skrot • Produkten DABS har med framgång introducerats hos stora svenska stålverk • Produktionsutveckling • Produktionsstart i Q3 2009 • Gradvis ökad produktion – årstakt under Q2 2010 ca 1.300 ton BILDER FRÅN LESJÖFORS • Goda förutsättningar att under andra halvan av 2010 uppnå en produktionsvolym på ca 2.000 ton per år • Anläggningen i Lesjöfors har en koncession på 3.000 årston • Goda förutsättningar för god lönsamhet • Framtiden • På sikt tillföra ytterligare flera metallsmältande återvinningsverksamheter Metallvärden i Lesjöfors • Metallvärden i Lesjöfors erbjuder den nordiska stålindustrin deoxidationsaluminium av hög kvalitet framställd av återvunnen råvara • Produkten DABS har med framgång introducerats hos svenska specialstålverk • Anläggningen i Lesjöfors har en koncession på 3.000 årston • Utveckling • Produktionen hämmad av likviditetsbrist • Trimning av processen • Bredda råvarubasen • Bredda produktionen mot fler användningsområden och fler metaller • Planerad produktionsutveckling • Successiv produktionsökning upp till en takt av 2 000 årston i slutet av 2016 • Lesjöfors kan utvecklas för fler produkter och fler metaller. Metallvärden i Lesjöfors Fokus 2016 • Produktionsökning enligt plan / utökning upp till 180 ton per månad Genom att säkra råvaruförsörjning Genom att kvalitetssäkra råvara Samarbetsavtal med ett av de större återvinningsföretagen i Norden • Personal Vidareutbilda personal • Marknadsföring Samarbetsavtal med tyskt handelshus • Alternativ produktion utvärderas Sala Bly AB • Metallvärden i Lesjöfors har på kort tid byggts upp till att vara • En effektiv anläggning för återvinning och omsmältning av Al-skrot • Produkten DABS har med framgång introducerats hos stora svenska stålverk • Produktionsutveckling • Produktionsstart i Q3 2009 • Gradvis ökad produktion – årstakt under Q2 2010 ca 1.300 ton BILDER FRÅN SALA BLY • Goda förutsättningar att under andra halvan av 2010 uppnå en produktionsvolym på ca 2.000 ton per år • Anläggningen i Lesjöfors har en koncession på 3.000 årston • Goda förutsättningar för god lönsamhet • Framtiden • På sikt tillföra ytterligare flera metallsmältande återvinningsverksamheter Sala Bly AB Sala Bly är en ledande leverantör i Europa av olika typer av halvfabrikat som produceras av återvunnen blyråvara Hög kompetens baserat på 130 års verksamhet. • Verksamhet • • • • • Råvaran utgörs huvudsakligen av återvunnet bly från uttjänta bilbatterier Produktion, ca 1.000 ton per år Extruderade produkter (tråd och profiler) Valsade produkter (strålningsskydd för ex.vis datahallar och röntgenutrustning, mm.) Specialprodukter (rör, medicinteknisk utrustning mm.) Fokus för 2016 • Ökad produktion och försäljning inom Strålskydd • Förbättrade marginaler på valsade produkter Metallvärden Handelsverksamheten BILD Metallvärden Handelsverksamheten • Bedriver handelsverksamhet av i första hand återvunna råvaror till stålverk, smältverk och gjuterier främst i Norra Europa • Handelsverksamheten innebär att Metallvärden utnyttjar sitt stora kontaktnät för att marknadsföra mindre skrothandlares volymer internationellt. Dessutom efterfrågar våra kunder (stålverk, smältverk och gjuterier) ofta offerter på specialkvalitéer och ferrolegeringar som Metallvärden kan köpa inom ramen för det sitt stora kontaktnät. • Har f.n. otillräcklig volym och resurser för att nå målsättningen Fokus 2016 • Att under första halvan av året återetablera handelsvolymen - I första hand genom samverkan med vår tyska samarbetspartner • Erbjuda export till små skrothandlare Falu Skrot- och Metallhandel AB Falu Skrot- och Metallhandel bedriver traditionell skrotgårdsverksamhet i Falun. Fokus 2016 • Flytt till en ny och mer ändamålsenlig fastighet ca 300 meter från nuvarande fastighet. • Ökad marknadsföring till ett större upptagningsområde • Investeringar i lastbärare och produktionsutrustning Framtiden Produktionsutveckling Lesjöfors • Synergier kan uppnås genom att • låta vår verksamhet vidareutvecklas i fler metallurgiprocesser och där nuvarande lokaler, personal, kompetens och infrastruktur kan nyttjas • Metallvärden har dessutom företagsledning, kontakter och kunskap inom råvaruförsörjning och försäljning. Fokus under 2016 Övergripande mål för år 2016 • Positivt resultat före skatt • Bättre kapacitetsutnyttjande i Lesjöfors • Investering i nytt partikelfilter i Lesjöfors • Ökad marginal och marknadsandel i Sala Bly • Utveckla handelsverksamheten • Utvärdera/ ev. genomföra förvärv • Effektivisering av insamlingsledet Nyemission – villkor • Företrädesemission på 13,8 mkr – – – – • Teckningsförbindelser och garanti för företrädesemission – – • Varav 2,5 mkr som är kvittning Emissionskurs 1,00 kr En befintliga aktier ger rätt att teckna tre nya aktier Emissionen är garanterad till drygt 90 % Teckningsförbindelser från större aktieägare 0,75 mkr Kvittning av 2,5 mkr Teckningstid – 5 – 22 februari 2016 Proforma BR per 2016-02-28 Skulder / eget kapital Tillgångar Aktiekapital Goodwill 1 376 Reservfond / ej reg AK Byggnader/mark 6 339 Bundet eget kapital OR Inventarier 5 363 Överkursfond Smältverk 2 756 Balanserat resultat Uppskjuten skattefordran 6 073 Årets resultat Långfristiga anl. Tillg. 43 Obeskattade reserver Avsättningar Aktier/andelar DB 0 Intressebolag 0 Uppskj skatt fast/inv Ej inbetalt aktiekapital/em 0 Uppskj. skatteskuld OR Negativ Goodwill Varulager 2 810 Checkkredit 1 695 Lån Bank/övriga lån Kundfordringar Fordringar koncerföretag 14 355 Lev. Skulder Skatteskulder Kortfr. Fordringar 5 982 Interimsfordringar 5 245 Kasa / Bank 5 413 Upplupna kostnader 57 450 Summa skulder / EK Summa Tillgångar Skulder Koncernbolag Kortfrist. Skulder -9 901 0 0 -29 198 23 263 0 0 -1 113 0 -2 083 0 -1 314 -13 084 -3 172 -18 -14 355 -939 -5 536 -57 450 FRÅGOR? Tack!