Basfakta för investerare
Detta faktablad riktar sig till investerare och innehåller basfakta om denna fond. Faktabladet är inte reklammaterial. Det är information som krävs enligt
lag för att hjälpa dig att förstå vad en investering i fonden innebär och riskerna med denna. Du rekommenderas att läsa den så att du kan fatta ett
välgrundat investeringsbeslut.
ECM Dynamic Credit Fund – En delfond i ECM Credit Fund SICAV
Euro Non-Distributing (LU0861002235)
Mål och placeringsinriktning
Mål
Jämförelsenorm
Fonden har som mål att ge investerare genomgående hög avkastning från
en i hög grad diversifierad aktivt förvaltad portfölj av räntebärande
värdepapper såsom obligationer.
Fonden har ingen jämförelsenorm då den aktivt förvaltade fonden söker
efter investeringsmöjligheter bland ett brett utbud av räntebärande
värdepapper.
Placeringsinriktning
Handelsfrekvens
Fonden kommer att investera minst 50 % globalt i räntebärande
värdepapper med kreditbetyget investment grade. Fonden kommer främst
att investera i värdepapper från företag, banker och stater med
kreditbetyget investment grade. Statspapper är obligationer som getts ut av
en stat. Fonden kan även investera i värdepapper med lägre kreditbetyg.
Investment grade är ett uttryck som beskriver instrument med låg risk för
utebliven betalning. Instrument med kreditbetyget non-investment grade
kan innebära större risk för utebliven betalning men kan även ge högre
avkastning. Alla räntebärande värdepapper kommer att ha ett kreditbetyg
från minst ett av de tre oberoende kreditvärderingsinstituten: Moody's,
Standard & Poor's och Fitch.
Du kan köpa och sälja aktier under månadens alla bankdagar. Bankdagar
är alla vardagar då banker är öppna i London och Luxemburg.
Fonden kan använda derivat för att vara exponerad mot marknaden för
räntebärande värdepapper eller skydda fonden mot risk i syfte att uppnå
placeringsmålet, minska riskerna eller förvalta fonden mer effektivt. Derivat
är instrument vars värde är knutet till framtida prisförändringar, uppåt eller
nedåt, för en underliggande tillgång.
Vid
försäljning
av
aktier
måste
begäran
överlämnas
till
registreringsombudet senast kl. 16.00 (luxemburgsk tid) den bankdag som
föregår försäljningsdagen.
Utdelningspolicy
Om aktierna ger utdelning kommer eventuell inkomst från fondens
investeringar att betalas ut som utdelning.
Om aktierna inte ger någon utdelning kommer eventuell inkomst från
fondens investeringar automatiskt att återinvesteras i fonden och
investeraren kommer att få motsvarande antal aktier.
För fullständig information om fondens mål och placeringsinriktning
hänvisar vi till prospektet.
Fonden ska betraktas som en medellång till långsiktig investering.
Risk/avkastningsprofil
Andra särskilda risker
Lägre risk
Högre risk
Lägre möjlig avkastning
Högre möjlig avkastning
1
2
3
4
5
6
7
Fonden påverkas också av risker som inte ingår i beräkningen av
risk/avkastningsindikatorn, vilkaär förknippade med:
Kreditrisker – Risken för förluster som en följd av att en motpart inte kan
uppfylla sina skyldigheter.
Denna indikator baseras på historiska data och kan vara ett otillförlitligt
mått på fondens framtida riskprofil. Den angivna riskkategorin är inte
Tillväxtmarknadsrisker - Investeringar på tillväxtmarknader kan vara
mindre likvida eller mer riskfyllda än investeringar på mer utvecklade
marknader. Dessutom kan svårigheter uppstå vid redovisning, handel,
avräkning och förvaring.
garanterad och kan förändras med tiden. Riskindikator "1" innebär inte att
placeringen är "riskfri". Indikatorn är inte ett mått på risken att förlora din
investering.
Likviditetsrisker – När en betydande del av investeringen är svår att
sälja, dvs. att värdepapperen inte kan handlas tillräckligt snabbt för att
förebygga eller minimera förluster.
Fonden har rankats på nivå 3, vilket avspeglar att den historiskt har
uppvisat positiva eller negativa förändringar i resultatet av begränsad
karaktär.
Operativa risker – Risken för förluster som en följd av olämpliga eller
felaktiga interna processer eller system, mänskliga fel eller externa
händelser.
Risk/avkastningsindikatorn
Avgifter
Engångsavgifter som tas ut före eller efter du investerar
Insättningsavgift
0,00 %
Uttagsavgift
0,00 %
Den årliga avgiften baseras på årliga kostnader. Den kan uppvisa
årsvariationer. Däri ingår inte resultatrelaterade avgifter och
transaktionskostnader. Fonden tar ut en fondavgift, vilken avspeglas i den
årliga avgift som anges.
Avgifter som tagits ur fonden under året
Årlig avgift
1,01 %
Avgifter som tagits ur fonden under särskilda
omständigheter
Mer information om avgifter hittar du i prospektets avsnitt om avgifter.
0,00 %
Prestationsbaserad avgift
De avgifter du betalar används för att betala fondens driftskostnader,
inklusive kostnaderna för marknadsföring och distribution. Dessa avgifter
minskar investeringens potentiella tillväxt.
Tidigare resultat
Fonden startades den 23-11-2012.
120%
Aktiekategorin startades den 14-12-2012.
100%
Diagrammet visar fondens årliga resultat för varje kalenderår. Det uttrycks
som en procentuell förändring av fondens substansvärde.
Eftersom aktiekategorin ännu inte har resultatuppgifter för
ett helt kalenderår, saknas uppgifter som skulle kunna ge
investerare en bild av tidigare resultat.
80%
60%
Tidigare resultat är beräknade i EUR.
40%
20%
0%
2003
2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
2011
2012
fond
Praktisk information
Förvaringsinstitut
CACEIS Bank Luxembourg.
Investeringsförvaltare
Byten
Du kan begära konvertering av aktier från en aktiekategori till en annan,
antingen i fonden eller i en annan av SICAV-fondens delfonder, förutsatt att
du uppfyller alla kriterier som anges i prospektet.
ECM Asset Management Limited.
Dokumentation
Kopior på prospektet och senaste årsredovisningar och halvårsrapporter på
engelska kan beställas från investeringsförvaltaren på adressen 34
Grosvenor Street, London, W1K 4QU.
Konverteringen kan få juridiska, skattemässiga och finansiella effekter eller
andra konsekvenser och därför rekommenderar vi dig att kontakta en
skatte- och finansrådgivare. En konverteringsavgift kan tas ut.
Skattelagstiftning
Mer information
Fonden omfattas av skattelagstiftningen i Luxemburg. Beroende på ditt
bosättningsland kan detta påverka din investering.
Du kan få mer information på www.ecm.com eller per telefon +44 (0) 20
7518 2966.
Ansvar
Investeringsförvaltaren kan hållas ansvarig endast om ett påstående i detta
faktablad är vilseledande, felaktigt eller oförenligt med de relevanta delarna
av fondens prospekt.
Denna fond är auktoriserad i luxemburg och tillsyn över fonden utövas av Commission de Surveillance du Secteur Financier.
Dessa basfakta för investerare gäller per den 2013-05-31.
